Quality Dividenden ETFs im Check
Vložit
- čas přidán 3. 08. 2024
- Satte Ausschüttungen und gleichzeitig eine gute Kursentwicklung - da tun sich viele global anlegende Dividenden-ETFs schwer. Ich präsentiere Euch heute drei Dividenden-ETFs, bei denen der Auswahlprozess um eine Faktor-Prämie modifiziert wurde. Zudem zeige ich Euch, welche Quality Dividenden ETFs für welchen Anleger geeignet sind.
Links der im Video vorgestellten ETFs / Seiten:
Fidelity Global Quality Income UCITS ETF:
partner.fidelity.de/fonds/fac...
WisdomTree Global Quality Dividend Growth UCITS ETF:
www.wisdomtree.eu/de-de/etfs/...
iShares Edge MSCI World Quality Factor UCITS ETF:
www.ishares.com/de/privatanle...
Just ETF:
www.justetf.com/de
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finanzgeschichten.com/impressum/
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Timestamps:
00:00 Intro
00:40 Globale Dividenden ETFs
01:25 Quality Dividenden ETFs
01:59 Fidelity Global Quality Income
05:10 WisdomTree Global Quality Dividend Growth
09:05 iShares MSCI World Quality Dividend ESG ETF
11:38 Kosten & Fazit
13:15 Ausblick
Viel Spaß wünscht Euch
Matthias Schmitt
#ETF #Dividenden #Qualityincome
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Danke & noch einen schönen Sonntag!
Danke für die gute Recherche. Jedes Video ist ein echter Mehrwert. Schön das es wieder regelmäßig Videos gibt. 🙂
Danke für deine Einschätzung. Den Fokus auf ETF-Strategien in den kommenden Videos finde ich gut. Ist ja ein Riesenjungle in dem man sich wunderbar verrennen kann.
Danke, bin auch sehr gespannt auf die weiteren ETF Analysen 😊
Danke für das Video, auf eine Einschätzung von dir, was Dividenden ETFs betrifft, hab ich gewartet :)
Aus meiner Sicht kommt für Dividendenanleger nur der Fidelity Global Quality Income in Frage, da Ausschüttung und Performance im guten Verhältnis zueinander stehen.
Vielen Dank für das nette Feedback. Ja, so sehe ich es auch. Das Konstrukt ist eine sehr sinnvolle Lösung. Und ich glaube, der wesentliche Schlüssel liegt hier in der Diversifikation nach Branchen und Ländern. Das ist der Kern um die Performance einer Benchmark mit hoher Wahrscheinlichkeit zu erreichen.
Ich finde nicht, dass der Fidelity Income eine interessante Variante ist. Die Ausschüttunghöhe ist viel zu nah einem klassischen FTSE All-World. Auch habe ich bei den ersten zehn Werten starke Überschneidungen gegenüber einem klassischen MSCI World, zum Beispiel Apple, Microsoft oder NVIDIA.
Ich sehe da ehrlicherweise keinen Mehrwert, zumal ich da eine deutlich höhere TER bezahle und bei den Basisprodukten eine bessere Tracking Differenz (FTSE) habe.
Da vergleichst Du aber jetzt etwas Äpfel mit Birnen. Der klassische FTSE All-World hat ja noch die Emerging Markets mit drinnen, wo teils deutlich höhere Dividendenrenditen vorherrschen. Und mit 2,01 % in 2023 ist er nun um mehr als einen ganzen Prozentpunkt schlechter als der Fidelity Global Quality Income. Klar gibt es starke Überschneidungen zum MSCI World. Ja, TER und Tracking Difference sind weniger attraktiv. Aber: es ist eine Alternative für Anleger, die hohe Ausschüttungen wünschen. Der ETF ist wesentlich besser als die klassischen Dividenden-ETFs mit ihren systematischen Konstruktionsfehler, wie ich sie im alten Video vor 2,5 Jahren beschrieben haben.
@@ETF.Maddin klar 50% (bzw. wenn man es richtigerweise mit dem MSCI World vergleicht, fast 100%) höhere Ausschüttung ist fast kein Unterschied 😂
Ist ein Sparplan auf FTSE All World (ausschüttend) und Fidelity Global Quality Income empfehlenswert? Oder überschneiden sich zu viele Werte?@@Finanzgeschichten
Vielen Dank für Deine wie immer hilfreiche, da fundierte Einschätzung.
Vielen Dank für die Analyse
Wow, echt klasse. Bester Kanal!
Danke für das gute Video Matthias👍
Sehr interessanter und guter Vergleich 🤓
Sehr schönes und informatives Video, vielen Dank! Schön wäre auch eine Analyse des Gert Kommer Multifaktor-ETF's.
Danke. Gute Anregung. Das n ehme ich mit auf meine Liste.
Genau das Video, das ich gebraucht habe, das hilft mir, die Quality-Dividenden-ETFs besser einzuordnen. Vom Fidelity Global Quality Income ETF bin ich überzeugt. Ich suche schon lange einen ETF, der gut ausschüttet und ein gutes Dividenden-Wachstum hat ohne dass die Performance massiv leidet. Offenbar schafft das nur noch der SCHD ETF, den es leider in der EU nicht gibt. Ich traue mich an Einzelaktien nicht ran, da mir auch deutlich die Zeit fehlt. Bin gespannt auf die weiteren Ideen dazu. Dieser Kanal hat für mich auf jeden Fall Qualität 👍
Vielen Dank für das nette Feedback!
Klar gibts den in der EU. Entweder als professioneller Anleger, oder via Optionen, oder via zB ein Depot in der Schweiz als EU Bürger.
Bei den ETF-Strategien würde ich mir wünschen, dass Du auch mal eine Strategie für "Ältere" (Rentner, Ü60...) machst. Also mehr Entnahme als Ansparen. Dazu gibt es ja leider eher wenig auf YT.
Dazu wird es in den kommenden Monaten auch was geben. Mich haben bereits mehrere Anleger darauf angesprochen. Braucht aber etwas Vorbereitungszeit.
Sehr interessant.
Global Quality Income 🔥
Danke für die Aufstellung und den Vergleich.
Einen Fonds mit ESG- oder CO2-Auswahlkriterien würde ich mir nie freiwillig ins Depot legen, ganz gleich ob Dividenden-ETF oder non-dividend. Sowas geht immer zu Lasten der Performance. Insofern bin ich da mit Dir konform, dass der erstgenannte von Fidelity von den dreien wohl die beste Wahl ist.
Das sehe ich auch so wie Du. Alles nur eine Methode um höhere Gebühren zu verlangen. Performance bringt ESG nicht.
@@Finanzgeschichten doch - UNDERperformance 🤣
VanEck Developed Markets Dividend Leaders UCITS ETF hat meiner Meinung nach gefehlt. Irgendwie scheint das in der FB Community mit der beliebteste zu sein. Ansonsten super Video 💯
Danke. Der passt aber nicht in die Systematik rein, da er nicht den Faktor Quality in den Fokus rückt und die Performance ist genauso bescheiden wie die das iShares Global Select Dividend. Schau Dir hier mal den Vergleich ab 2019 an:
www.comdirect.de/inf/etfs/detail/chart_big.html?ID_NOTATION=257535476&timeSpan=5Y&chartType=MOUNTAIN&openerPageId=lsg.etf.detail.chart_big&BRANCHEN_FILTER=false&INDEX_FILTER=false&ID_NOTATION_INDEX=&togglepanel-3=&togglepanel-1=&fromDate=07.01.2024&date-fromDate=on&toDate=07.01.2024&date-toDate=on&fundWithEarnings=&interactivequotes=true&togglepanel-types=&benchmarkNotations=31012436&benchmarkColors=147de6&selectedBenchmarks=true&useFixAverage=true&fixAverage0=0&fixAverage1=0&togglepanel-averages-indicators=&freeAverage0=&freeAverage1=&freeAverage2=&chartIndicator=&indicatorsBelowChart=VOLUME&indicatorsBelowChart=#fromDate=05.06.2019&timeSpan=range&e&
Ich habe genau die beiden kritisierten ETFs :) Mir ist eben wichtig, dass ich stetig hohe Auszahlungen habe. Ansonsten müsste ich ja Anteile verkaufen (was man gerade in schwachen Börsenjahren ungerne macht) @@Finanzgeschichten
Aufgrund der Quellensteuer-Problematik (Fondsdomizil Niederlande) bin ich froh, dass er nicht dabei ist 😬
Was hat es mit der Quellensteuerproblematik in den Niederlanden auf sich? :) @@systemischeausbildung
@@systemischeausbildung Quellensteuer kannst Du ganz normal bei deiner Abgeltungssteuer verrechnen,welche Problematik?
Sehr guter Vergleich. Bald eine Gegenüberstellung mit dem VanEck wäre noch schön. Und natürlich der Vergleich der EM Qualtiy ETF. Vielen Dank und weiter so
Das ist ja keiner mit Quality-Faktor. Und wenn man die Performance mal anschaut, hinkt er wie die meisten klassischen Dividenden-ETFs dem breiten Markt hinterher und das liegt auch hier wahrscheinlich an der Bauweise. Hatte da mal ein Video dazu gemacht. Die statischen Dividenden-ETFs reagieren in meinen Augen viel zu langsam bei Schock-Ereignissen.
Ich habe den Fidelity und den Wisdomtree. Bis auf die TER bin ich zufrieden.
Je, 0,38 % ist schon ein Wort im Vergleich zu den großen Welt-ETFs.
Die Tracking Differenz ist leider auch schlechter beim Wisdomtree als beim Fidelity.
Danke für die Ergänzung.
Sehr gutes Video, allerdings noch eine wichtige Anmerkung zum Fidelity Global Quality Income ETF: es werden nur Werte einbezogen, die auf 5-Jahressicht ein positives Dividendenwachstum haben. Das Kriterium hat mir in der Auflistung noch gefehlt. Ein wichtiges Kriterium, was für mich ausschlaggebend war.
Danke. In der Auflistung ist es nicht dabei, aber im Video hatte ich das erwähnt.
Toller Beitrag wie immer.
Es wäre sehr gut wenn Du noch ein Video über den reinen Quality EtFs machen könntest.
Danke fürs Feedback. Schau mal hier bei den Faktor-ETFs, da hatte ich den MSCI Quality drinnen: czcams.com/video/6XcYUCyklSo/video.html
@@Finanzgeschichten Macht es dann nicht mehr Sinn direkt einen reinen Quality ETF zu nehmen? z.B. den iShares MSCI World Quality (auch wenn der leider nur den Quality Neutral Index abbildet, nicht den reinen MSCI Quality Index, da gibt es komischerweise keinen ETF für).
@@ChristianGr92 Für den, der die Quality-Faktorprämie will schon. Der Fidelity ist für Leute interessant, die eine hohe Ausschüttung wollen. Also eher für die Leute, die aus der Ecke der Dividenden-ETFs kommen und dort von der langfristig schlechten Kursperformance gefrustet sind. Für die bietet der Fidelity das beste aus beiden Welten: Höhere Ausschüttungen aber auch solide Kursperformance.
@@Finanzgeschichten Wenn man eher auf Kurswachstum aus ist, ist der MSCI Quality aber eine gute Alternative, oder? Was wirklich blöd ist, und was ich nicht verstehe, ist warum auf den Index keinen ETF gibt? Die Sektorneutralität ggü. dem MSCI World ist ja ein deutlicher Renditekiller.
@@ChristianGr92 Ja, genau. Warum es keinen reinen Quality-ETF gibt weiß ich leider auch nicht.
Das bevormundende ESG hat bei mir gleich mal zum Verkauf des letzt genannten geführt.
Und wieder habe ich meinen Horizont erweitert. Vielen Dank!
Eine Anmerkung: Das Bücherregal im Hintergrund macht das Video für das Auge, für mich persönlich, sehr unruhig beim Betrachten. Ich weiß nicht, ob du auf solches Feedback Wert legst… Ich wollte es einfach mal erwähnt haben. Natürlich ändert das nichts daran, dass ich deine Beiträge sehr schätze und mit großem Interesse weiterverfolge.
Vielen lieben Dank für das Feedback. Klar freue ich mich über jegliche Hinweise. Ich habe durchaus Überlegungen, das Setup künftig etwas anders aufzubauen, mal schauen. Wird aber noch etwas dauern, da ich vorher noch ein paar andere Baustellen haben. :-)
@@Finanzgeschichten Ich erfreue mich solange einfach weiter an deinen hochwertigen Inhalten und vom Rest lasse ich mich überraschen. 😊🍀
Super Video! Mein Abo und Like hast du! Eine Frage habe ich noch… Weißt du warum die Dividende beim Wisdomtree ETF gesunken ist von 2022 auf 2023? Auch die Este Dividende 2024 liegt unter dem Niveau von 2022
Danke für Dein Feedback. Durch das Rebalancing sind viele Schwergewichte mit niedrigen Dividendenrenditen reingekommen. Das hat dazu geführt, dass die Ausschüttung des ETFs massiv gesunken ist. Es sind bei der letzten Umstellung wohl einige Bergbauunternehmen mit hohen Renditen rausgeflogen.
Danke für das Video! Schon sehr schwach das der Ursprüngliche Index einfach auf nen ESG Index umgestellt werden kann in bestehenden ETFs. Ich will kein ESG.
Ich bespare den Wisdomtree ETF :) Bin bisher zufrieden.
Leider hat er heuer im Jänner eine extrem niedrige Ausschüttung im Vergleich zum Vorjahr. Bin gespannt, ob er dafür im Juli entsprechend mehr ausschüttet.
Glaube erst mal noch nicht, das dürfte sich erst mit der Neuzusammenstellung im Herbst ändern. Es sind halt einfach zu viele Schwergewichte mit niedrigere Dividende rein gekommen.
@@Finanzgeschichten Der Wisdomtree verknüpft Dividende mit einer Art von Momentum durch die starke Berücksichtigung vom geschätzten Gewinnwachstum. Momentum ist ein wissenschaftlich soliderer Faktor als Dividende, aber hier unkonventionell umgesetzt.
Zumindest vermeidet der Wisdomtree dadurch Unternehmen mit hoher Dividendenrendite, die primär aufgrund von abgestürztem Kurs zustandegekommen sind; dem Grundübel vieler Dividenden-ETFs.
Viele Dividenden ETFs sind sehr valuelastig. Der Wisdomtree versucht dies mit Qualität und Momentum ("Dividend Growth") zu vermeiden.
Habe ich das richtig verstanden?
@@joerg64 Was meinst Du mit: Habe ich das richtig verstanden?
Danke für das gute Video!
Taugt der Fidelity Auch als Beimischung wenn man schon sehr hoch im FTSE Developed World drin ist man aber mehr Ausschüttung haben möchte? Danke dir im Voraus
Naja, Dir sollte halt bewusst sein, dass beide nur die entwickelten Märkte abdeckten. Das ist schon viel, aber wenn Du mal die Phase 2000 bis 2010 anschaust, da sah es in den entwickelten Märkten sehr trüb aus, da liefen Small Caps, Emerging Markets und rohstoffreiche Länder.
Bei jeder ETF-Strategie sollte man sich die Frage stellen: Was ist mein Ziel. Eine möglichst breite Mischung senkt die Schwankungen, erhöht damit die Wahrscheinlichkeit, dass man in Krisen nicht nervös wird und hat damit schon eine Berechtigung. Sich fokussierter aufzustellen stellt eher die Chancen in den Vordergrund.
Und nach allem, was ich die letzten 36 Jahre gesehen habe, sind meist die besser gefahren, die breit aufgestellt waren. Von denen, die sehr fokussiert waren, nimmt man heute nur noch die erfolgreichen wahr. Die, die zwischenzeitlich aufgegeben haben, von denen hört man nicht mehr viel.
Schönes Video, danke dafür! Wie bewertest du, dass beim WisdomTree gegenüber dem Vorjahr die Ausschüttungen um rund 20 Prozent gesunken ist?
Vielen Dank für das nette Feedback. Dass die Ausschüttung gesunken ist, hängt einfach mit der Auswahl- und Berechnungsmethodik zusammen (Gesamtdividendensummen, damit hat Nividia z. B. mit niedriger Rendite schnell hohes Gewicht). Wie gesagt: Das Wort Dividend im Namen ist meiner Ansicht nach eine reine Marketing-Sache.
Gut erklärtes Video. Was ist denn aktuell dein Favorit,wenn es um Dividenden Etf geht,wo ne gute Dividende fließt und die Performence auch ok ist?
Danke fürs Feedback! Das freut mich sehr!
Wenn jemand auf solide Ausschüttungen steht, dann ist klar der Fidelity Global Quality Income der interessanteste. Andere Dividenden-ETFs würde ich nicht anpacken, da die Baufehler langfristig zu viel Rendite kosten.
@@Finanzgeschichten
Bitte. Freu mich auf weitere Videos.
Ja der Fidelity gefällt mir auch sehr gut. Kann mich zur Zeit auch nicht zwischen dem und den Vanguard High Dividend entscheiden.
Aber Tendenz geht mehr Richting Fidelity.
Danke für die Analyse. Allerdings würde ich bei einem Performance Vergleich über lange Sicht aufpassen. Den ishares kann man mit beiden erst nach der Umstellung 2022 vergleichen. Davor war dieser komplett anders aufgestellt und nicht wirklich vergleichbar. Seit der Umstellung laufen die fast identisch.
Also davor war es der MSCI World High Dividend Yield Index und jetzt ist es der MSCI World High Dividend Yield ESG Reduced Carbon Target Select Index - ich bezweifle, dass ESG den Auswahlprozess an sich verbessert!
Hallo, was halten Sie vom aktiv gemanagedten JPMorgan Global Research Enhanced Index Equity (ESG) UCITS ETF USD? Ich finde den recht günstig und interessant...so als allgemeine Anlage, nicht speziell für Dividenden...
Sehr interessant. Kannte den bisher nicht. Aber er scheint ja schon einige Zeit relativ konstant leicht vor dem MCSI World zu liegen. Die Aufteilung nach Sektoren und Ländern ist sehr eng am World-Index. Da ist es schon eine Leistung, so eine Outperformance zu erzielen. Es zeigt auch sehr schön, wie wichtig eine niedrige TER ist. Viele aktiv gemanagte Fonds sind ja nicht unbedingt wegen des aktiven Management schlecht, sondern weil sie zu hohe Kosten fabrizieren.
Der einzige Punkt, der mir noch einfällt, könnte mit ESG zusammenhängen. Im Video zu den Welt-ETFs hatte ich auch mal den großen Vanguard Global All Cap ESG mit dem FTSE All World verglichen. Und da war es so, dass ESG halt einige schlecht gelaufene Branchen (damals Öl etc.) ausgeschlossen hatte und eigentlich nur die Höhergewichtung von Software die Outperformance verursacht hatte. Aber das scheint hier (angesichts der relativ konstanten Outperformance) nicht der Fall zu sein.
@@Finanzgeschichten Danke für die schnelle Antwort. Wie viel Prozent vom Portfolio würden Sie hier persönlich investieren, wenn Sie nur in Welt ETFs investiert sind?
Andres Thema: Anlegerentschädigung von max. 20000€ bei Veruntreuung der Wertpapiere! Wertpapiere sind ja Sondervermögen und gehören mir. Jetzt hörte ich aber, dass bei der Pleite einer Bank max. 20000€ abgesichert sein sollen, wenn die Bank die Wertpapiere veruntreut hat oder nicht herausgeben will. Das verunsichert mich nun total. Können Sie empfehlen auf dieser gesetzlichen Basis (sollte dies so stimmen) ein Leben lang eigenständig einen ETF zu besparen, von dem man im Alter leben will? Vielleicht Können Sie hierzu mal ein Video machen. Danke!
Gute Frage. Aber cih denke 20 % kann man dann schon auf die aktive Variante geben. Aber ich würde nicht nur in Welt-ETF investieren. Ich weiß, viele sehen die Outperformance der letzten Jahre, aber ich habe die Zeit 2000 bis 2010 mitgemacht, da lief es beim Welt-ETF grottig, während Emerging Markets und Small Caps und Rohstoffe geboomt haben. Das haben die wenigsten durchgehalten. Viele sind dann genau zum falschen Zeitpunkt auf die EMs aufgesprungen.
Das Thema habe ich auf meiner Agenda im Zusammenhang mit der Einlagensicherung. Zu den 20k gab es mal eine Reihe von Zeitungsartikeln, aber da wurde auch viel zugespitzt und Angst gemacht.
Aber meines Wissens (keine Gewähr) betrifft es keine Wertpapiere die normal im Depot liegen.
Welchen EM ETF würdest du empfehlen, um die EM komplett abzudecken?
Mit Dividenden Fokus und einem eigentlich Verhältnismäßig guten Kurswachstum?
Schau dir mal diesen an.
Wisdomtree Emerging Markets Equity income Ucits
Isin:IE00BQQ3Q067
Zu welchem World soll es denn passen? Wenn der World von MSCI ist, würde ich auch einen MSCI EM dazu nehmen. Wenn der World von FTSE ist (Developed Markets), dann den von FTSE. Glaube Südkorea ist es, das ei FTSE Developed Markets ist und bei MSCI noch Emerging Market.
Anschließend würde ich hier den mit der besten Tracking Differenz der bei Deinem Broker verfügbar ist, raussuchen: www.trackingdifferences.com/
Frage macht der Fidelity auch als Basis ETF bei einer Dividendenwachstumsstrategie (Einzelaktien) Sinn oder sollte man da eher zum FTSE All World greifen?
Ja, das ergibt als Basis schon Sinn. Allerdings solltest Du beachten, dass der FTSE All World auch die Emerging Markets beinhaltet, der Fidelity aber nicht. Also wenn Du die ganze Welt abdecken willst, einfach z. B. ca. 80 bis 85 % den Fidelity nehmen und 15 bis 20 % in einen Emerging Markets ETF stecken.
@@Finanzgeschichten Super! Vielen Dank für die rasche Rückmeldung :)
🤓Sehr gutes, informatives Video. Aber:
Minute ca. 13:29 Das ist nicht ganz richtig. Der Fidelity beinhaltet sehr wohl small caps. Laut Extra ETF mit Stand von heute sind 6,69% small caps.
Der Fidelity ist auch mein absoluter Top Favorit für eine Dividenstrategie,
Danke für das Lob und die Ergänzung. Das ist mal wieder so eine Definitionssache, was Small Caps sind. Der Auswahlprozess läuft bei dem Fidelity wie folgt: "Basis des Fidelity Global Quality Income Index ist der S&P Developed Ex-Korea BMI Index. Dieser enthält 7.479 Titel, wovon allerdings nur die 2.000 Werte mit der höchsten Marktkapitalisierung (Freefloat als Basis) für den Fidelity Global Quality Income Index dienen." Also im MSCI World sind gut 1600 Werte und das sind Mega, Large und Midcaps. Dann sind da wohl noch die 400 die bis 2000 gehen als Small Caps klassifiziert... Aber wenn, dann kommen da auch nur die größeren Small Caps in Frage.
Dr. Beck hat ausgeführt, dass bilanzqualität keine dauerhafte outperformance generiert, sondern max. Phasenweise, was gegen diese etf spricht
Im Gegensatz zu Size u Value
Danke für die Info. Werde ich mir die kommenden Tage mal anschauen, wie er da argumentiert. In der Vergangenheit hatte ich bei einigen seiner Aktien-Argumentationen allerdings hin und wieder mit dem Kopf geschüttelt.
Seine Argumentation war, dass Unternehmen mit guten Bilanzen keine hohen Kapitalkosten haben sollten. Small caps z.B. schon, weil kleine Unternehmen ein höheres Risiko haben als große und deshalb auch eine Risikoprämie zahlen müssen. Qualitätstitel haben ja eben kein Risiko, als eigentlich müssten diese wenig Rendite bringen. Ich frage mich bei der small cap Argumentation immer, ob sich das höhere Risiko eben nicht auch in der Rendite negativ auswirkt. Ein paar Unternehmen fallen eben dann aus. Eigentlich müsste die Rendite ja gleich sein, höheres Risiko führt bei manchen Unternehmen zu mehr Rendite, bei manchen zu weniger Rendite. Insgesamt sollte es exakt gleich sein, wenn der Markt keinen Fehler bei der Bewertung gemacht hat?
@@Chuckles12345warum sollte der Markt in dem Fall höheres Risiko gleich bewerten?
@@Finanzgeschichtenbei welchen Aussagen hast du mit dem Kopf geschüttelt?
@@Fabian9006 Er hatte meine ich auf Twitter mal was zu Vonovia gesagt - aber dummerweise halt die Schulden vergessen zu berücksichtigen (finde den Link aber nicht mehr, nur noch eine Chat wo ich mich mit anderen drüber unterhalten und den Kopf geschüttelt habe).
Zu Apple und Berkshire hatte er auch mal die immer wieder falsche Klumpennummer verbreitet und dann den Tweet gelöscht (das habe ich noch in einem alten Chat gefunden): twitter.com/drandreasbeck/status/1660525056097697792?s=48&t=P1bAWf1Wwr3qcAnWzTFh0Q
Was mich bei dem Fidelity Global Quality Income interessieren würde: Ist die bemerkenswert große Ähnlichkeit mit dem MSCI World, was die Aufteilung nach Ländern und vor allen Dingen auch nach Branchen anbelangt, so auch ausdrücklich irgendwo in den Index-Kriterien festgelegt? Denn es ist schon erstaunlich: Hinsichtlich Total Return scheint der Fidelity Global Quality Income im Prinzip gleichwertig mit dem MSCI World zu sein, er hat aber eine Ausschüttungsrendite, die oft um einen ganzen Prozentpunkt höher ist als diejenige des MSCI World - bei einem dennoch sehr ordentlichen Dividenden-Wachstum.
Klingt fast zu schön um wahr zu sein 🤔
Ich hatte es im Video glaub ich auch erwähnt: Diese Ähnlichkeit mit dem MSCI World kommt rein daher, dass zunächst erst mal geschaut wird, dass sowohl nach Ländern als auch nach Branchen die Gewichtung des Basisindex erreicht wird. Erst dann spielt die Dividendenauswahl eine Rolle. Und daher auch meine Schlussfolgerung, dass der Fidelity Quality Income etwas für Anleger ist, die das Exposure des MSCI World haben wollen, aber dennoch hohe Ausschüttungen haben wollen.
Also wenn ich das richtig verstehe, haben wir also im S&P Index-Universum zunächst den "S&P Developed BMI". Eine Teilmenge davon ist der "S&P Developed Ex-Korea BMI" und dieser wiederum bildet die Grundmenge für den "Fidelity Global Quality Income Index". Grundsätzlich sind S&P Indizes, jedenfalls was weltweite Aktien-Indizes angeht, hierzulande nicht so weit verbreitet wie der MSCI World bzw. der FTSE Developed World. Dann steht wohl zu vermuten, dass der "S&P Developed Ex-Korea BMI" mit dem MSCI World äquivalent ist (und der S&P Developed BMI mit dem FTSE Developed World, vgl. die Korea-Thematik, ansonsten sind ja MSCI World und FTSE Developed World sehr ähnlich).
Erstaunlich ist es dann aber doch, dass der spezielle Qualitäts-Dividenden-Index von S&P dann die Länder- und Branchen-Allokation aus dem Mutterindex weitgehend beibehält. Das ist bei anderen Index-Anbietern, vermute ich, nicht der Fall.
Richtig: Und der S&P Developed ex Korea = das ist ja mehr oder minder der MSCI World. Der große Unterschied zwischen den Developed Indizes von S&P und FTSE ist, dass sie Korea als entwickeltes Land ansehen, während es bei MSCI zu den Emerging Markets gehört. Ab und an gibt es Versuche Indizes hinsichtlich Länder- und Branchenallokation neutral aufzustellen. Für mich ist das der Schlüssel zu einer recht nahe Performance am Mutterindex.
Gute umfangreiche Analyse. Leider nützt es nichts sich nur die letzten 7 Jahren der Performance anzuschauen. Zeitreihen von mindestens 30 Jahren sind da schon sinnvoller. Wer sagt denn dass der beste ETF der letzten 10 Jahre auch der beste der nächsten 10 Jahre wird? Ich würde sogar das Gegenteil behaupten und in Strategien investieren die gerade nicht gut gelaufen sind in den letzten 10 Jahren jetzt zb in Value Aktien.
Ich bin komplett bei Dir. Nur gibt es die Produkte halt nicht länger. Und es ist in meinen Augen vor allem sinnvoll die Zeitspanne zu betrachten, in denen sie tatsächlich am Markt waren. Denn was passiert oft mit rückgerechneten Strategien: Sie werden rückwärts optimiert. Gerade in den 00er-Jahren hatten wir richtig viele (damals als Zertifikate) Strategien, die über die lezten 20 oder 30 Jahre geniale Outperformance produziert haben. Aber ab dem Zeitpunkt, ab dem sie investierbar waren, haben sie alle versagt. Mit zunehmender Rechnerleistung war es damals möglich tausende von Analysen parallel laufen zu lassen und dann die zu wählen, die historisch die beste Rendite bei geringstem Risiko gebracht hat. Aber leider sagt das nichts über die künftige Entwicklung aus. Der Global Dividend 100 ist so ein Beispiel. Das hab ich hier im Video ausführlich gezeigt: czcams.com/video/35DZOIE9lVM/video.html
Oder hier als Blog-Artikel: finanzgeschichten.com/top-3-dividenden-etfs-im-check/
Bzgl. Value-Aktien und eher in die Märkte und teils auch Strategien investieren, welche die letzten 10-15 Jahre nicht so outperformt habe, da bin ich voll bei Dir. Denn langfristig haben wir eine Rückkehr zum Mittelwert. Das habe ich in meinem aktuellem Video zum Welt-ETF auch gezeigt: czcams.com/video/cLPyrG--Ytc/video.html
Davon unterscheiden sollten man aber Sachen, die gar nicht funktionieren. Und eines dieser Konstrukte sind die (meisten) reinen Dividenden-ETFs. Die Dividendenstrategie funktioniert. Aber die meisten Dividenden-ETFs wählen Mechanismen, die ein manuell auswählender Anleger so nicht umsetzen würde. Ein Beispiel: Nach der Finanzkrise haben viele Div-ETFs reihenweise europäische Banken reingepackt. Die Kurse waren im Keller, die Div-Renditen hoch (da historische Ausschüttungen genommen wurden oder die Schätzungen zu langsam geändert wurden). Ergo: Eine solide Strategie hatte plötzlich ein Übergewicht in faulen Sachen.
Danke für die schöne Antwort, man weiß erst nachher was die beste Strategie war. Man muss sich einfach wohl fühlen mit seinem Invest, bei mir ist das mittlerweile eine Mischung aus 50% Quality World und 50% Minimum Volatility für die schlechteren Zeiten. Einmal im Jahr Re Balance und damit bin ich super glücklich 🙂
Die Wisdomtree ETFs sind leider wenig liquide und in Deutschland quasi nicht handelbar (zumindest die US Variante). Stört mich sehr, daher hab ich den verkauft.
Das kann ich irgendwie nicht nachvollziehen. Schau Dir mal an, welche Umsätze der alleine auf der LS Exchange hat. Man müsste morgen noch mal unterm Tag schauen, aber das, was ich vom Freitag sehe, wird der dort auch liquide und mit geringem Spread gehandelt. An welchem Börsenplatz hast Du geschaut?
Würde es Sinn machen den Global Quality und US zu besparen mit einem Vanguard All world? Oder reicht nur einer von den Fidelitys.
Was meinst Du mit US? S&P 500? Was ist Dein Ziel?
Tschuldige für die späte Antwort, meinte ob es Sinn macht den Fidelity US Quality und den Global Quality gleichzeitig zu besparen. USA als Sektorwette ist für mich in Ordnung, hab dazu schon den All World Aci Imi im Depo. Hätte gerne ein schönes Dividenden Wachstum nebenbei auf die nächsten 20 Jahre gesehen damit, deswegen die beiden Fidelity Etf vllt. als Absicherung.
Es doppelt halt sich sehr viel. Dessen solltest Du Dir bewusst sein. Für mich wäre das nicht. Was hat der ETF mit "Absicherung" zu tun?
Danke nochmals für die Antwort! Dachte falls sich z.b USA nicht gut entwickeln sollte in 10 Jahren, wäre der Global ETF wie eine Art Absicherung, da dieser dann automatisch die USA geringer Gewichten würde. Jedoch denke ich wohl zu kompliziert, da der ACWI wahrscheinlich genau das gleiche macht und auch das USA Exposure minimiert. Bin halt wirklich begeistert von den Quality Factor Etf von Fidelity tolle Produkte.
Ok, Absciherung ist da etwas unglücklich gewählt. Du meinst eher Diversifikation die Du erhöhen willst. Aber die haben ja alle sehr viel USA-Anteil drinnen.
Diversifikation würdest Du z. B. mit dem hier hoch bekommen: MSCI Emerging Markets Small Cap ETF: www.justetf.com/en/etf-profile.html?isin=IE00B3F81G20#basics
Warum sollte man bei einem Dividenden-ETF die thesaurierende Variante nehmen? Das erschließt sich mir nicht - wenn ich auf Dividenden setze, dann möchte ich doch auch die Ausschüttung erhalten....
Es gibt auch Anleger, die auf die Strategie setzen wollen, aber dennoch die Steuerlast niedrig halten wollen.
völlig unnötiges und sinnfreies viedeo. da gibt es duzende etfs, die eine viel höhere ausschüttung haben.
Völlig sinnfreier Kommentar. Was bringt eine hohe Ausschüttung wenn die Gesamtperformance eine Katastrophe ist? Die klassischen Dividenden-ETFs mit ihren unterirdischen Renditen hatte ich bereits in einem Video gezeigt.